Заказ работы

Заказать
Каталог тем

Заказ научной авторской работы

Методы оценки стабильности банковской системы

Методы превентивного и защитного регулирования банковской деятельности
полнокровно наполняются содержанием, повышается их эффективность при глубоком
анализе и оценке стабильности банковской системы.
Анализ и оценка деятельности элементов банковской системы ? коммерческих
банков, и системы в целом является прочной основой для принятия решений Центральным
банком РФ в ходе реализации целей и задач, возложенных на него Федеральным законом.
В первой главе диссертации мы определили понятие стабильности для банковской
системы как сбалансированный процесс развития, характеризующийся устойчивым
равновесием и надежностью коммерческих банков. Методы оценки стабильности
банковской системы как средство познания и способ воспроизведения в мышлении
изучаемого объекта должны основываться на анализе наиболее существенных
количественных и качественных параметров функционирующей системы. На основе данного
представления стабильное развитие банковской системы можно оценить на основе ключевых
показателей ее функционирования: прибыльности и эффективности; уровня капитализации, а
также долей финансово-устойчивых элементов формирующих систему и ликвидности.
Положительный финансовый результат деятельности кредитных организаций,
действующих на рынке, отражает способность системы к развитию и является одним из
факторов, формирующих устойчивое равновесие. Очевидно, что такой вывод может быть
сделан на основе изучения совокупности показателей в динамике. Степень надежности
банковской системы может быть оценена, по нашему мнению, на основе уровня ее
капитализации, защищенности от негативного влияния внешних и внутренних угроз.
164
Качественной характеристикой надежности и устойчивого равновесия системы является
изменение доли банков, испытывающих финансовые затруднения.
Таким образом, мы считаем, что анализ стабильности банковской системы страны
следует привязывать к конкретным результатам ее деятельности, а именно: к прибыльности,
уровню капитализации и финансовой устойчивости элементов композиции. Прибыльность
является отражением эффективности банковского бизнеса, капитализация, финансовая
устойчивость и ликвидность ? надежности и безопасности.
Создание дополнительной стоимости в банковском деле можно и нужно
рассматривать как главный побудительный мотив деятельности, с одной стороны, с другой ?
мотив, не противоречащий интересам общества. Данная точка зрения может показаться
обыденной или достаточно спорной. Не случайно в России можно услышать мнение о том,
что следует изменить цель деятельности банковского сообщества, ориентировав ее на нужды
развития общества ? рост производства и подъем экономики. Нам представляется, что
ориентация на прибыльность банковского бизнеса не противоречит общенациональным
экономическим интересам.
В условиях коммерциализации банковской деятельности основной целью развития
кредитных организаций является прибыль. Из этого вытекает, что владельцы кредитных
организаций ожидают от менеджмента максимального увеличения стоимости их инвестиций.
В тех случаях, когда менеджмент не способен справиться с поставленной целью, на него
оказывается давление либо руководящий состав может быть смещен с должностей наиболее
влиятельными акционерами, либо такие результаты деятельности грозят враждебными
поглощениями со стороны более сильных конкурентов. Другими словами, ориентация на
прибыль заставляет менеджеров кредитных организаций вести дело с наиболее высокой
эффективностью.
Прибыль, генерируемая активами кредитной организации, становится источником
роста, поскольку прирост прибыли увеличивает капитальную базу банка, надежность
165
бизнеса не страдает. Увеличение капитала позволяет кредитной организации наращивать
привлечение заемных средств для расширения операций. Развитие масштабов деятельности
создает дополнительные рабочие места в кредитной организации. Размещение привлеченных
средств в виде инвестиций предприятиям и организациям создает предпосылки для развития
производственной и торговой деятельности. Эффективное использование заемных средств в
сфере материального производства создает условия для роста производительности труда,
расширения производства, повышения уровня занятости и роста благосостояния участников
производственного процесса. В непроизводственной сфере состояние дел также изменяется к
лучшему, так как поступление налоговых платежей от хозяйствующих субъектов, при
условии их прибыльности, создает условия для развития культуры, науки, образования и др.
Рентабельно действующие предприятия, в том числе банки, создают больше
стоимости для всех членов общества ? потребителей, работников, правительства и
«поставщиков» капитала.
Существуют и другие не менее важные причины, при которых цель деятельности,
ориентированная на прибыль имеет, положительные стороны. Среди них можно выделить
следующие. Во-первых, прибыль относится к числу наиболее доступных показателей, с
помощью которых оценивают результаты деятельности. Во-вторых, акционеры, заботящиеся
о максимизации своего благосостояния, одновременно способствуют повышению
благосостояния других. В-третьих, банки, работающие неэффективно, неизбежно столкнутся
с проблемой утечки капитала в руки своих конкурентов, малоэффективные банки уйдут с
рынка раньше, чем проблемы в их деятельности будут негативно влиять на окружающую
среду и банковскую систему. В-четвертых, прибыль является источником прироста капитала,
что особенно важно для банковской деятельности, доля капитала кредитных организаций не
превышает 10%-11% активов, взвешенных по степени риска.
Таким образом, по нашему мнению, оценивать стабильность банковской системы
следует, прежде всего, на основе финансового результата деятельности кредитных
166
организаций, а также перспектив сохранения и прироста показателей прибыльности с учетом
изменяющейся внешней среды.
К сожалению, информация о прибыльности банковской системы в целом, в разрезе
групп банков, ранжированных по величине активов, Банком России не раскрывается в
полном объеме. Отдельные фрагменты информации впервые были опубликованы Банком
России в июне 2001 г. в обзоре состояния банковского сектора РФ в 2000 г.
Результат финансовой деятельности банковской системы России за посткризисный
период приобрел положительное значение. Например, по состоянию на 1.10.99 г. совокупные
убытки по банковской системе составляли 1,5 млрд. руб., а с учетом результатов
деятельности за предыдущий период ? 33,3 млрд. руб. по сравнению с 2,9 млрд. руб.
прибыли на 1.08.98 г.109 В 2000 г. наметилась некоторая позитивная тенденция (см.
приложение № 3). Балансовая прибыль действующих кредитных организаций в 2000 г.
составила 17,2 млрд. руб. (убытки п.г. - 3,8 млрд. руб.). Улучшение финансового результата
деятельности банковской системы произошло за счет роста прибыли прибыльных банков (на
37,7%) и снижения убытков убыточных банков (на 19,9%). Количество прибыльных банков
возросло на 0,8%, убыточных банков снизилось более, чем на одну треть, а количество
действующих банков сократилось на 2,8%. Однако, с учетом итогов прошлых лет банковская
система убыточна, убытки составили 32,1 млрд. руб.
Положительная оценка деятельности банковской системы по валовому финансовому
результату должна, по нашему мнению, подкрепляться данными об эффективности
банковской деятельности и, в частности, на основе системы показателей рентабельности
активов и капитала. Однако официальная статистика по банковской системе России не
позволяет рассчитать показатели рентабельности. Сравнение показателей прибыльности
109 Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2000 г./ Деньги и
кредит, М., 1999. -№ 12. - с. 28.
167
собственных средств и активов (прибыльных кредитных организаций) по состоянию на
01.01.00 г. и 01.01.01 г. свидетельствует о снижении их уровня, соответственно на 9,3 и 1,5
процентных пунктов. Проведенные нами расчеты (см. приложение № 4) по 20-ти
крупнейшим (по размеру активов) банкам России на две даты (01.07.00 г. и 01.10.00 г.)
показывают наличие широкого диапазона колебаний показателей прибыльности активов и
инвестированных собственниками средств. Наиболее высокое значение показателя
прибыльности активов достигли в динамике пять банков ? Ситибанк, Росбанк,
Промышленно-строительный банк, «Еврофинанс» и Сбербанк. У этой же группы банков
отмечается высокое значение показателя ? балансовая прибыль/собственный капитал.
Наиболее привлекательно, на наш взгляд, выглядит Ситибанк, менеджмент которого добился
более высоких значений прибыльности активов и капитала в динамике при умеренном
привлечении и 1-цу собственных заемных средств, т.е. банк развивался не в ущерб
надежности. Слабые позиции имели Международный московский банк и БНП-Дрезднер
Банк, деятельность которых убыточна, а также те кредитные организации, которые
расширяли объем привлечения средств в ущерб надежности. Среди них:
Сургутнефтегазбанк, БНП-Дрезднер Банк, Международный московский банк. Однако,
приведенным статистическим данным нельзя дать углубленную оценку по ряду причин. Во-
первых, не представляется возможным рассчитать ряды названных показателей и
проанализировать их изменение за более значительный промежуток времени. Отсутствует
другая информация о деятельности отдельных кредитных организаций, например, структура
активов и пассивов. Из-за отсутствия официальных статистических данных о чистой
прибыли по банковской системе в целом такие расчеты провести невозможно110. Во-вторых,
данные, приведенные выше, рассчитаны на основе сопоставления балансовой прибыли и
активов, балансовой прибыли и капитала. Заметим, что балансовая прибыль является всего
110 Информация не содержит данные об активах прибыльных и убыточных кредитных организаций.
168
лишь расчетной величиной и не позволяет аналитикам определить, какая ее часть осталась в
распоряжении банка и, собственно, является источником пополнения капитала. Например,
объем отвлеченных средств за счет прибыли по банковской системе России превышал
текущий финансовой результат (по прибыльным банкам) на все отчетные даты 2000 г.
Принимая во внимание вышеназванные причины считаем, что оценка эффективности
банковской деятельности должна проводиться на основе показателей рентабельности
активов и капитала.
Рентабельность активов - ROA (Return on assets) есть отношение чистой прибыли к
среднему размеру активов кредитной организации. Она показывает, сколько чистой прибыли
приходится на 1 рубль активов. Поскольку активы кредитной организации формируются на
основе решений исполнительных органов управления, постольку можно утверждать, что чем
выше рентабельность активов, тем эффективнее менеджмент кредитной организации.
Рентабельность активов зависит от размера активов кредитных организаций, из чего следует,
что анализировать рентабельность активов можно только по группам банков,
ранжированных по величине активов. К сожалению, официальной банковской статистики,
как мы уже отмечали выше, по приведенным показателям нет. Группой аналитиков журнала
«Эксперт» были сделаны расчеты доходности российских банков в зависимости от размера
активов (за период с 01.07.98 г. и 1.12.99 г.), которые характеризуются следующими
данными.
169
-6
-5
-4
-3
-2
-1
0 1 2 3 4
с 1-го по
10-е
с 11-го по
50-е
с 51-го по
100-е
с 100-го по
200-е
с 201-го по
500-е
с 501-го по
1579-е
банки, занявшие места
на 1 июля 1998 г на 1 декабря 1999 г.
Рис. 3. Доходность российских банков в зависимости от размера активов (без учета
Сбербанка) 111
Несмотря на то, что по сравнению с серединой 1998 г. количество убыточных и не
потерявших при этом лицензию банков к концу года уменьшилось с четырех с половиной до
двух сотен, распределение убытков в банковской системе радикально изменилось. Если в
докризисный период убытки концентрировались в группе малых банков, то по результатам
трех кварталов 1999 г. убыточной оказалась группа крупнейших (см. рисунок). Напротив,
наибольший уровень доходности продемонстрировали банки, находящиеся в группе малых
банков.
Эффективность управления зависит от доходности активов и маржи прибыли ? доли
чистой прибыли в валовом доходе банка. Эта зависимость является прямо
пропорциональной. Чем выше доходность активов, тем выше рентабельность активов.
Уровень доходности активов отражает эффективность менеджмента (чем выше уровень
доходности, тем эффективнее менеджмент). В то же время, чем выше маржа прибыли, тем
также выше рентабельность активов банка, но тем, возможно, выше риск деятельности
банка. Маржа прибыли будет выше в случае более высокого уровня доходов либо вследствие
111 «Эксперт». М., 20 марта 2000. - №11. - стр. 65
170
более низкого уровня расходов банка. В этой связи нам представляется, что следующим
шагом на пути оценки стабильности банковской системы должен стать анализ степени риска
активов, генерирующих прибыль. Учитывая, что меры безопасности банковского бизнеса
предполагают получение прибыли с оправданной степенью риска, постольку данный блок
анализа является весьма существенным для формулирования выводов.
Анализ динамики изменения показателя совокупного риска активов банковской
системы свидетельствует о повышении значения коэффициента на 2,8 процентных пункта.
Доля активов взвешенных по степени риска в совокупных активах банковской системы
составила на 01.01.01 г. 56,8%, что означает возможные потери каждого второго вложенного
банковской системой рубля. Основным фактором повышения уровня риска активов системы
стали активы, отнесенные к 4-ой и 5-ой группам риска (рост составил соответственно 60,1%
и 58%). Доля крупных кредитных рисков в активах банковской системы составили 30,2% и
несколько возросли против начала года (01.01.00 г.). Данные рисковые вложения не были по
нашему мнению, обеспечены адекватным уровнем доходов. Например, доля активов,
приносящих доход снизилась за указанный период на 0,5 процентных пункта.112 Тормозом
повышения доходности активов стали опережающие темы роста активов и, в частности, за
счет остатков на счетах в центральном банке (корреспондентских счетах и фонде
обязательных резервов).
Мера риска активов кредитных организаций определяется их качеством, и в первую
очередь, кредитного портфеля. Данные о качестве кредитного портфеля банковской системы
характеризуется следующими данными.

     Ниже Вы можете заказать выполнение научной работы. Располагая значительным штатом авторов в технических и гуманитарных областях наук, мы подберем Вам профессионального специалиста, который выполнит работу грамотно и в срок.


* поля отмеченные звёздочкой, обязательны для заполнения!

Тема работы:*
Вид работы:
контрольная
реферат
отчет по практике
курсовая
диплом
магистерская диссертация
кандидатская диссертация
докторская диссертация
другое

Дата выполнения:*
Комментарии к заказу:
Ваше имя:*
Ваш Е-mail (указывайте очень внимательно):*
Ваш телефон (с кодом города):

Впишите проверочный код:*    
Заказ курсовой диплома или диссертации.

Горячая Линия


Вход для партнеров